[하루 1분 Tip] 채권 기초 마스터!

 

안녕하세요! 1분 Tip입니다. 오늘은 채권의 기초에 대해 알아보겠습니다.

 

목차

 

1. 채권이란?

 

2. 채권의 종류

 

3. 채권의 장단점

 

4. 채권 투자 시 유의사항

 

5. 채권 관련 개념 정리

 

1. 채권이란?

채권이란 정부, 지방자치단체, 공공기관, 기업 등이 자금을 마련하기 위해

투자자에게 발행하는 일종의 차용증서

 

채권을 발행한 주체(발행자)는 일정 기간이 자난 후 채권을 구매한 투자자에게

원금과 이자를 지급할 의무가 있습니다.

 

2. 채권의 종류

  - 채권의 종류 4가지

 

      1. 국채

 

국채국가가 발행하는 채권으로, 안정성이 높아 가장 낮은 위험성을 가지고 있습니다.

 

      2. 지방채

 

지방자치단체가 지역 개발 및 공공사업 자금 마련을 위해 발행하는 채권입니다.

 

      3. 회사채

 

기업이 시설 투자나 운영 자금 확보를 위해 발행하는 채권으로, 국채나 지방채보다

위험성이 높아 상대적으로 높은 이자를 제공합니다.

 

      4. 금융채

 

은행 등 금융기관이 자금 조달 목적으로 발행하는 채권입니다.

3. 채권의 장단점

  - 직접 투자

 

* 개인이 채권 직접투자

장점

1. 개인의 투자상품 여부에 따라 고수익 기대

2. 직접투자에 따른 투자 운용 관리 편의성(용이성)

단점

1. 개인이 선택하여 투자하다 보니 투자 위험도가 높음

2. 전문적인 상품 분석이 어려움

3. 시장금리 변화에 대한 지속적인 대응이 불가능

 

  - 채권형 펀드

 

* 다양한 채권을 분산하여 투자

장점

1. 분산투자가 가능하여 투자 위험도를 줄일 수 있음

2. 전문가에게 투자운용을 맡길 수 있음

단점

1. 수수료 및 비용이 발생함

2. 어떻게 분산투자하느냐에 따라 실질적인 이자 수익 등 변동성이 클 수 있음

 

  - 채권형 ETF

 

* 채권에 대한 특정지수를 따라 투자

장점

1. 주식처럼 편리하게 매매 거래가 가능함

2. 채권형 펀드에 비해 보통 저렴한 수수료

3. 채권에 대한 특정지수를 따라 투자함으로써 다양한 채권에 투자하여 리스크를 줄일 수 있음

단점

1. 시장상황에 따라 채권상품의 가격이 급변할 수 있음

2. 특정 채권형 ETF 상품에 대한 투자 집중이 될 경우 리스크가 높아질 수 있음

3. 장외시장 거래에 따른 높은 스프레드 및 거래 스프레드로 인한 추가적인 비용 발생

4. 채권 투자 시 유의사항

  - 위험요소 3가지

 

    1. 금리 변동 위험 : 금리 상승 시 채권 가격 하락

 

    대처방법

 

    만기까지 보유하거나 변동금리 채권 투자

 

 

    2. 신용 리스크 : 발행 기관이 상환 불가능할 수도 있음

 

    대처방법

 

    신용등급이 높은 채권 선택

 

 

    3. 유동성 리스크 : 원하는 시점에 매도 어려울 수 있음

 

    대처방법

 

    거래량이 많은 채권 선택

 

5. 채권 관련 개념 정리

  - 발행자 : 자금을 조달하기 위해 채권을 발행하는 정부, 지자체, 기업 등의 주체

  - 투자자 : 채권을 구입해 자금을 제공하고, 이자와 원금을 돌려받는 사람이나 기관

  - 표면금리 : 발행자가 채권을 보유한 투자자에게 지급하는 연간 이자율

  - 만기일 : 채권 원금이 투자자에게 상환되는 날짜 

  - 원금 : 만기 시 투자자에게 돌려주는 투자 원금

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지금까지 채권의 기초에 대하여 알아보았습니다.

투자방법에는 주식, 비트코인, 채권, 적금 등 수많은 투자 방법이 있지만

각자 보유하고 있는 자산과 상황 등을 종합하여 고려해서 투자하시길 바랍니다.

 

오늘도 읽어주셔서 감사합니다! 다음에 더 유익한 글로 찾아뵙겠습니다!!